他因“抢帽子交易操纵”证券市场而入刑

【案情回顾】

2013年2月1日至2014年8月26日，尉某在担任XX证券公司营业部经纪人期间，先后多次在其受邀担任“股市先锋”电视节目嘉宾前，使用实际控制的“赵某”、“李某”、“蔡某”等3个证券账户，预先买入“XX制药”、“XX股份”等18只股票，并于当日或次日在上述电视节目中通过详细介绍股票标识性信息、展示K线图或明示股票名称、代码等方式，对其预先买入的上述18只股票进行公开评价、预测或推介，再于节目在浙江电视台首播后1至2个交易日内抛售相关股票，获取非法利益。经审计，尉某买入股票交易金额共计人民币2238.04万余元（以下币种均为人民币），卖出股票交易金额共计2326.09万余元，非法获利88.05万余元。

【判决结果】

经过法院审理，尉某犯操纵证券市场罪，判处有期徒刑十一个月，并处罚金人民币八十八万元。扣押在案的违法所得予以没收；

【律师说法】

深圳资深刑事律师王平聚律师解析了其中法律关系：

1．“抢帽子”交易是一种日内短线交易手法。根据《证券市场操纵行为认定指引》相关规定，抢帽子交易操纵是指：证券公司、证券咨询机构、专业中介机构及其工作人员，买卖或者持有相关证券，并对该证券或其发行人、上市公司公开作出评价、预测或者投资建议，以便通过期待的市场波动在相关证券的交易中谋取利益的行为。本案中，尉某作为证券公司中介人员，在担任“股市先锋”电视嘉宾前，事先通过自己控制的三个账户买入18只特定股票，并在第二天的节目中评价、推荐、预测这些特定股票，等节目播出后1到2个交易日股票上涨后卖出获利，共计88.05万。尉某的行为应认定为“抢帽子交易操控”。

2.尉某的行为构成了操纵证券市场罪。我国刑法第182条第一款第四项规定：“以其他方法操纵证券，期货市场，情节严重的，处五年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处罚金”；“抢帽子交易操控”属于此法条的“其他方法”。尉某作为证券从业人员，担任电视台节目的特邀嘉宾，发表的诱导性信息，容易对普通投资者交易决策产生影响。其在发布信息后，以“抢帽子”交易的手段操纵证券市场获利88.05万， 破坏了证券市场管理秩序，违反了证券市场公开、公平、公正原则，具有较大的社会危害性，情节严重，其行为构成操纵证券市场罪。